连续复利

连续复利计算模型的推导是，根据所谓离散复利公式，时间变量t只取整数A。

(1+r)^t (1)，将一年分成m次计算，得复利分期计算公式A。

(1+r/m)^(mt) (2)，再令m-无穷大，得到连续复利计算模型A。

e^(rt) (3)。

1 这种连续复利模型由300多年前的数学大家雅各布.伯努利提出。

2 现在国内外经济数学、金融学、货币银行学、工程经济学、公司理财、衍生工具等多门课程中广泛讲授这种连续复利计算公式。

3 1997年诺贝尔经济学奖得主的关键成就B-S期权定价模型中也用到这种连续复利计算公式。

我们看一下。

将t=3代入就是，根据A。

(1+r)^3 (1)，将一年分成m次计算，得A。

(1+r/m)^(3m) (2)，再令m-无穷大，得到连续复利计算模型A。

e^(3r) (3)。

就是说在A。

(1+r)^t (1)中t是几，在A。

e^(rt) (3)中时间变量t还必须是几。

问题:A。

(1+r)^t (1)与A。

e^(rt) (3)定义域是不是相同?在A。

e^(rt) (3)中时间变量t怎么做到可以取非整数的?A。

e^(rt) (3)可以用作复利连续计算吗？

只有智商250的人才会尝试建立复利模型，有趣的是，这样的人还很多