81.对不存在活跃市场的投资品种，基金资产估值时可以( )。Ⅰ.采用市场参与者普遍认同且被以往市场实际交易价格验证具有可靠性的估值技术确定公允价值Ⅱ.运用估值技术得出的结果，应反映估值日在公平条件下进行正常商业交易所采用的交易价格Ⅲ.采用估值技术确定公允价值时，应尽可能使用市场参与者在定价时考虑的所有市场参数，并应通过定期校验，确保估值技术的有效性Ⅳ.由基金管理人主观估计
A. Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
B. Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C. Ⅱ、Ⅲ
D. Ⅲ、Ⅳ
正确答案：B
解析：对不存在活跃市场的投资品种，应采用市场参与者普遍认同且被以往市场实际交易价格验证具有可靠性的估值技术确定公允价值。运用估值技术得出的结果，应反映估值日在公平条件下进行正常商业交易所采用的交易价格。采用估值技术确定公允价值时，应尽可能使用市场参与者在定价时考虑的所有市场参数，并应通过定期校验，确保估值技术的有效性。
82.中国债券市场首次引入的外资机构发行主体是( )。Ⅰ.德意志银行 Ⅱ.国际金融公司 Ⅲ.亚洲开发银行 Ⅳ.美洲银行
A. Ⅰ、Ⅱ
B. Ⅱ、Ⅲ
C. Ⅲ 、Ⅳ
D. Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
正确答案：B
解析：2005年10月，中国人民银行批准国际金融公司和亚洲开发银行在全国银行间债券市场分别发行人民币债券11.3亿元和10亿元。这是中国债券市场首次引入外资机构发行主体，是中国债券市场对外开放的重要举措和有益尝试。
83.按基金运作方式划分，可将证券投资基金划分为( )。 Ⅰ.场内股票基金 Ⅱ.封闭式基金 Ⅲ.开放式基金 Ⅳ.场外股票基金
A. Ⅰ、Ⅳ
B. Ⅱ、Ⅲ
C. Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D. Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ 、Ⅳ
正确答案：B
解析：根据运作方式的不同，可分为封闭式基金和开放式基金。
84.预备用于交换的上市公司股票应具备的条件包括( )。Ⅰ.该上市公司最后1期末的净资产不低于人民币15亿元Ⅱ.公司最近3个会计年度实现的年均可分配利润不少于公司债券1年的利息Ⅲ.用于交换的股票在提出发行申请时应当为无限售条件股份，且股东在约定的换股期间转让该部分股票不违反其对上市公司或者其他股东的承诺Ⅳ.用于交换的股票在本次可交换公司债券发行前，不存在被查封、扣押、冻结等财产权利被限制的情形，也不存在权属争议或者依法不得转让或设定担保的其他情形
A. Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B. Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C. Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
D. Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
正确答案：D
解析：预备用于交换的上市公司股票应具备的条件：①该上市公司最近1期末的净资产不低于人民币15亿元，或者最近3个会计年度加权平均净资产收益率平均不低于6%。扣除非经常性损益后的净利润与扣除前的净利润相比，以低者作为加权平均净资产收益率的计算依据;②用于交换的股票在提出发行申请时应当为无限售条件股份，且股东在约定的换股期间转让该部分股票不违反其对上市公司或者其他股东的承诺;③用于交换的股票在本次可交换公司债券发行前，不存在被查封、扣押、冻结等财产权利被限制的情形，也不存在权属争议或者依法不得转让或设定担保的其他情形。
85.股东权利是一种综合权利，包括( )等权利。 Ⅰ.资产收益 Ⅱ.交易及退股 Ⅲ.重大决策 Ⅳ.选择管理者
A. Ⅰ、Ⅱ
B. Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C. Ⅰ、Ⅲ 、Ⅳ
D. Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ 、Ⅳ
正确答案：C
解析：按照我国《公司法》的规定，公司股东依法享有资产收益、参与重大决策和选择管理者等权利。
86.ETF和LOF申购、赎回的场所不同，LOF的申购赎回通过( )进行。Ⅰ.交易所Ⅱ.证券登记结算机构Ⅲ.互联网Ⅳ.代销网点
A. Ⅱ、Ⅲ
B. Ⅰ、Ⅳ
C. Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D. Ⅲ、Ⅳ
正确答案：B
解析：LOF的申购、赎回既可以在代销网点进行，也可以在交易所进行。
87.私募基金的特点有( )。Ⅰ.不能进行公开的发售和宣传Ⅱ.只能采取非公开的方式发行Ⅲ.监管机构会对基金的投资者资格和人数加以限制Ⅳ.投资范围广泛
A. Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
B. Ⅰ、Ⅲ
C. Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D. Ⅱ、Ⅲ
正确答案：C
解析：私募基金不能进行公开发售和宣传推广，只能采取非公开方式发行。投资金额要求高，风险较大，投资者的资格和人数常常受到严格的限制。
88.公司发行不动产抵押公司债券时通常用作抵押的有( )。Ⅰ.有价证券Ⅱ.艺术品Ⅲ.房屋Ⅳ.土地
A. Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B. Ⅲ、Ⅳ
C. Ⅰ、Ⅱ
D. Ⅰ、Ⅲ
正确答案：B
解析：不动产抵押债券是以土地、设备、房屋等不动产为抵押担保品所发行的公司债券。
89.我国的企业债券包括( )。Ⅰ.公司债券Ⅱ.除公司外的其他企业发行的企业债券Ⅲ.外币债券Ⅳ.金融债券
A. Ⅱ、Ⅳ
B. Ⅰ、Ⅱ
C. Ⅲ、Ⅳ
D. Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
正确答案：B
解析：企业债券，是指企业按照法定程序发行，约定在一定期限内还本付息的有价证券，包括依照《公司法》设立的公司所发行的公司债券和其他企业发行的企业债券。
90.
下列关于无记名股票与记名股票差别的说法，正确的有( )。
Ⅰ.两者在股东的权利方面存在差别
Ⅱ.记名股票股东权利归属记名股东，而无记名股票的股东权利属于股票的持有人
Ⅲ.缴纳出资的方式不同，记名股票可以一次或多次缴纳出资，而无记名股票在认购股票时要求一次缴纳出资
Ⅳ.无记名股票安全性较差，而记名股票相对安全
A. Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B. Ⅱ、Ⅳ
C. Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D. Ⅰ、Ⅳ
正确答案：C
解析：记名股票的特点有：(1)股东权利归属于记名股东。(2)认购股票的款项不一定一次性缴足。(3)转让相对复杂或受限制。(4)便于挂失，相对安全。无记名股票的特点有：(1)股东权利归属股票的持有人。(2)认购股票时要求缴足股款。(3)转让相对简便，易于购买。(4)安全性较差。
