A公司现金收支状况比较稳定，预计全年（按360天计算）需要现金150 000元，每次转换金额为60

A公司现金收支状况比较稳定，预计全年（按360天计算）需要现金150 000元，每次转换金额为60 000元。现金与有价证券的转换成本为每次600元，有价证券的年利率为5%。则下列说法不正确的是( )。

A、该公司全年现金转换成本为1 500元

B、该公司全年现金持有成本为1 500元

C、该公司最佳现金持有量为60 000元

D、该公司每年需要现金转换1次

参考答案

【正确答案：D】

全年现金转换成本=(150 000/60 000)×600=1 500（元）；全年现金持有机会成本=(60 000/2)×5%=1 500（元）；持有现金的总成本=1 500+1 500=3 000（元）；最佳现金持有量=

（元）；转换次数=150 000/60 000=2.5（次），因此选项D错误。