某只股票要求的收益率为15%，收益率的标准差为25%，与市场投资组合收益率的相关系数是0.2，市场投

某只股票要求的收益率为15%，收益率的标准差为25%，与市场投资组合收益率的相关系数是0.2，市场投资组合要求的收益率是14%，市场组合的标准差是4%，假设处于市场均衡状态，则市场风险溢酬和该股票的贝塔系数分别为（ ）。

A、4%；1.25

B、5%；1.75

C、4.25%；1.45

D、5.25%;1.55

参考答案

【正确答案：A】

贝塔系数=0.2×25%/4%=1.25

风险价格=

＋1.25×（14%－

）＝15%    

=10%

市场风险溢酬＝14%－10%＝4%